Instrumentos Financieros de Ahorro

Ya vimos en el pasado artículo las dificultades que entraña el aseguramiento de nuestras pensiones en el futuro por parte del Estado, y la conveniencia de planificar nuestros ahorros a largo plazo para conseguir una mayor seguridad cuando lleguemos a esa fecha de jubilación, para que nos permita tener unos ingresos necesarios que sustenten nuestro nivel mínimo de bienestar.

También hay algunos datos que no debemos olvidar. España ha sufrido una profunda transformación demográfica durante las últimas décadas, caracterizada por tres factores:

  • una intensa caída de la tasa de natalidad.
  • un incremento de la esperanza de vida y
  • un saldo migratorio positivo de gran magnitud durante los años de expansión
    y negativo a partir de 2009.

Por un lado, la tasa de natalidad —superior a los 18 nacimientos por cada 1.000 habitantes en 1975— se ha reducido paulatinamente hasta situarse actualmente en apenas 10 nacimientos.

El INE proyecta que esta tasa continuará cayendo hasta estabilizarse en torno a 8 nacimientos por cada 1.000 habitantes. Por otro lado, la esperanza de vida ha aumentado sensiblemente durante los últimos años, y se espera que lo siga haciendo en el futuro. En concreto, una persona con 65 años hoy espera vivir 3 años más que una persona con la misma edad en 1991, y se proyecta que vivirá 5 años más que una persona de 65 años en 2050. Por último, el saldo migratorio, fuertemente positivo entre 2000 y 2009, cambió de signo durante la crisis económica.

La combinación de estos tres factores ha cambiado sustancialmente la estructura de la pirámide demográfica española, cuya base se ha ido haciendo cada vez más estrecha al tiempo que se ha ido ensanchando su parte superior. Las proyecciones disponibles prevén que este proceso se intensificará en los próximos años.

Por otra parte, no olvidemos que el sistema de pensiones español es un sistema de reparto, de modo que su estabilidad financiera depende crucialmente del ratio entre beneficiarios y contribuyentes al sistema de la Seguridad Social. La crisis económica ha tenido un efecto importante sobre su saldo, con una caída significativa del número de cotizantes y un incremento del gasto en pensiones, más desligado este último del ciclo económico.

Dicho todo lo cual, vamos a tratar de explicar qué vehículos e instrumentos financieros de ahorro a largo plazo existen en el mercado, para cumplir este objetivo de asegurar nuestra pensión dentro de nuestras condiciones y expectativas.

Planes de pensiones

Los Planes de Pensiones son el producto más conocido y el más comercializado por la banca y entidades financieras pues es la vía para desgravar en nuestra Declaración de La Renta, esto es , conllevan unas ventajas fiscales importantes que pueden hacerlos más atractivos que su propia rentabilidad, por lo menos hasta la fecha si se mantiene la legislación.

¿Qué es un Fondo de Pensiones? ¿Cómo funcionan? ¿Quién los gestiona? ¿Qué seguridad jurídica tienen? ¿Puede quebrar un Fondo de Pensiones? ¿Ventajas fiscales?

Un plan de pensiones es la aportación periódica o única de un inversor-ahorrador (partícipe) a un Fondo de Inversión al uso (vehículo colectivo de inversión, es decir, el promotor) que es gestionado por una entidad experta para obtener una rentabilidad conveniente cuyo retorno a largo plazo (15,20, o 30años) le asegure al inversor-ahorrador su capital aportado más dicha rentabilidad, y por tanto pueda disponer de un capital a la hora de su jubilación prevista. Todo ello, claro, a cambio de unas comisiones.

Esta Gestora invertirá en productos financieros sólidos y de menor riesgo para evitar los vaivenes del mercado de capitales y mantener a largo plazo la rentabilidad ofrecida y sobre todo el capital aportado: renta fija, deuda soberana de países estables, obligaciones a largo plazo, etc,etc. También dependiendo del perfil del partícipe, puede invertir en renta variable, pasando entonces a llamarse fondos mixtos.

Los Fondos de Pensiones son patrimonios, sin personalidad jurídica, creados para dar cumplimiento a los Planes de Pensiones integrados en él. Están constituidos por las aportaciones de los partícipes de los Planes integrados en el Fondo más los rendimientos obtenidos en sus inversiones. Contarán con unas entidades promotoras, que serán quienes insten y partícipen en la constitución del Fondo.

La Gestora del Fondo no puede formar parte de la entidad promotora. Debe ser una sociedad independiente, debidamente registrada en la CNMV y regulada por Real Decreto Legislativo 1/2002, de 29 de noviembre, por el que se aprueba el texto refundido de la Ley de Regulación de los Planes y Fondos de Pensiones.

En este sentido, la quiebra de una entidad financiera cuyos planes de pensiones comercializa bajo su marca no afecta a los partícipes, pues este fondo está separado del propio balance de la entidad y de responsabilidad de la entidad Gestora. Así ocurre igualmente con los planes de cualquier otra entidad, sean empresas privadas, compañías de seguros etc. Otra cosa sería que la quiebra de la Gestora y/o su mala praxis en la gestión llevara a los partícipes a una ineficiente rentabilidad, circunstancia poco probable fuera de las condiciones de mercado y requisitos legales de información.

Las ventajas fiscales de un plan de pensiones vienen dadas por la desgravación fiscal existente que, como hemos comentado, es muy cambiante:

  • Deducción aportación en base imponible / Hoy máximo 8.000€
  • Exención hasta el 40% en su primer rescate. (hasta 2006)
  • Diferimiento de los impuestos hasta el rescate (dato que se malogra dependiendo la rentabilidad obtenida)

Entonces, ¿qué inconvenientes tiene un plan de pensiones?

  • Falta de liquidez obvia. Aunque ya se puede rescatar a partir de un plazo de 10 años.(Ley 26/2014)
  • Calidad de la gestión. Se suelen primar regalos por la aportación (planchas, secadoras, etc) en lugar de buscar la mayor rentabilidad por parte de la gestora, y muchas veces al partícipe no le importa. Es negocio para el Gestor y Comercializador, pero no para el partícipe.
  • La comisión máxima media de los planes de pensiones se rebaja hasta el 1,25%, desde el 1,5% anterior más la comisión depositaria 0.20%

Los Planes de Pensiones no sólo son comercializados por los Bancos: hay productos de Compañías de Seguros con mayor rentabilidad a igualdad de solvencia y menores comisiones que gozan de las mismas ventajas fiscales.

Planes de Previsión Asegurados (PPA)

Es un clon de los Planes de pensiones con un poco más de seguridad (rentabilidad asegurada) y con ventajas fiscales en la deducción de la base imponible:

  • Los menores de 50 años podrán reducir la menor de las cantidades entre el 30% de sus ingresos u 8.000 euros en la renta 2017 y posteriores
  • Los mayores de 50 años podrán reducir la menor de las cantidades entre el 50% de sus ingresos u 12.500, 00 euros en la renta 2017 y posteriores.

La fiscalidad del rescate es idéntica a los Planes de Pensiones: no se puede hasta llegada la fecha de jubilación (también a partir 10 años antigüedad) y la única variante es la rentabilidad mínima garantizada que se ofrece.

Planes Individuales de ahorro Sistemático (PIAS)

Un Seguro de Ahorro específicamente ideado por el Gobierno para el ahorro a largo plazo y uno de los que más están potenciando las entidades financieras.

Tiene una rentabilidad mínima garantizada más un variable, y es posible retirar el dinero en cualquier momento.

Para evitar las salidas de capital los PIAS cuentan con bonificaciones fiscales por un lado y con incentivos a la inversión por otro. En el primero de los casos, quienes mantengan durante más de cinco su dinero en el PIAS disfrutarán de beneficios fiscales a la hora del rescate, que tributará como una pensión vitalicia inmediata.

Plan de Ahorro 5 (SIALP)

Es muy similar al PIAS. Cada ahorrador sólo puede contar con un único Plan de Ahorro a Largo Plazo. La inversión también está limitada a 5.000 euros al año y su ventaja fiscal es que no tributa en el IRPF (si se mantiene 5 años).
El 85% del importe esta garantizado.

Dado la limitación del importe, no ha llegado a tener mucha repercusión.

Seguros de Ahorro (Unit Linked)

Es un seguro que invierte en una cesta de valores y conjuga un seguro de vida en una parte pequeña del importe aportado.

En teoría, el ahorrador puede ir cambiando esta cesta de valores y alternar su perfil de moderado, arriesgado y/o defensivo, aunque la realidad es que el producto ya viene «enlatado».

Una parte de la prima que se paga va al seguro de ahorro y la otra al seguro de vida. Es totalmente líquido y los rendimientos que se obtengan tributan por el IRPF a los tipos vigentes y en caso de fallecimiento por Impuesto de Sucesiones.

Por último, te recomendamos que siempre, antes de tomar una decisión que os crea dudas sobre estos productos, consultar antes con un experto profesional. Desde Scentia Alliance podemos ayudarte con eso. ¡Llámanos y cuéntanos tu caso!

La Dirección Financiera significa Planificación

En nuestro blog, muchas veces hablamos de Dirección Financiera y de las herramientas que utiliza para que tu empresa llegue a buen puerto. La mayoría de estas herramientas tienen que ver con el tema del post que te traemos hoy: la planificación.

Planificación significa establecer acciones a futuro para alcanzar metas y objetivos. Si la planificación es a corto plazo, la llamaremos «Planificación Operativa», y si es a largo plazo, la llamamos «Planificación Estratégica».

En la Planificación operativa estableceremos acciones y planes a corto plazo. Algunas herramientas que usamos dentro de la Dirección Financiera son:

1) Planificación (o más bien, previsiones) de tesorería.
Trataremos de establecer previsiones a 3-4 meses para, en función de nuestros cobros que sabemos seguros y los previstos (ventas futuras), atender los pagos que sabemos seguros y los que estarán en función de las compras.Aquí deberemos de tener en cuenta los cobros de las ventas que ya hemos hecho, que tendrán una certidumbre alta, y los cobros de las ventas futuras, que estará en función de lo que vayamos a vender en el mes actual y en los meses venideros.

En los pagos, tendremos pagos recurrentes, que son aquellos que sí o sí son seguros (nóminas, seguros sociales, luz, etc.), y los pagos que sabemos que tenemos que hacer de compras pasadas (hemos hecho pagarés, o nos van a girar).Con toda esta información diseñaremos una planificación o previsiones de nuestra tesorería.

Esta herramienta nos sirve para planificar si necesitaremos liquidez, tesorería en un futuro cercano, y así podremos reaccionar en consecuencia (pediremos un préstamo, descontaremos pagarés, utilizaremos pólizas, etc.).Nos será muy útil si empleamos diferentes escenarios para tener una visión más amplia de estas previsiones.

2) Presupuesto de inversiones, gastos e ingresos.
Con esta herramienta planificaremos las inversiones a realizar en el próximo año, los ingresos que vamos a tener en función de nuestra estrategia, y los gastos correspondientes.

Esta herramienta nos sirve para planificar los ingresos, sobre todo por las ventas y los gastos variables, que irán en función de las ventas, y los gastos fijos, que son los que se necesitan para mantener la estructura fija e la empresa.

Se deberá llevar un control mensual para ver posibles desviaciones y poder tratar de encaminar esas desviaciones, tomando decisiones para ajustarse a dicho presupuesto.


En la Planificación Estratégica planificaremos a lago plazo, y las herramientas principales que usamos en la dirección financiera son:

1) Plan de negocio o business Plan.
Son las acciones que la empresa deberá de planificar para alcanzar su visión u objetivo a largo plazo. Aquí diseñaremos planes en todas las áreas de la empresa:

  • Área comercial, con los objetivos de ventas a varios años. Trazaremos las acciones que deberemos de acometer para alcanzar esos objetivos de ventas.
  • Área marketing.
  • Área recursos humanos
  • Área tecnológica
  • Área financiera
  • Área legal (especialmente importante en las startups)

2) Planes financieros.
Aquí estableceremos diferentes escenarios desde punto de vista financiero para tomar las acciones más correctas de cara a conseguir mejores resultados.

3) Viabilidad económica y financiera.
Estableceremos diferentes escenarios según las inversiones a realizar.

Se trata de analizar la viabilidad económica y financiera ante nuevos proyectos, nuevos
productos, etc.Aquí establecemos diferentes escenarios y evaluamos distintas opciones. Esto nos ayudará a tomar mejores decisiones a largo plazo según el tipo de inversión a realizar. Utilizamos normalmente el método de los flujos descontados, la VAN y la TIR.


En resumen, planificar nos ayuda a tomar mejores decisiones en la gestión de nuestra empresa, y la dirección financiera tiene que trabajar con diferentes herramientas para planificar, con el objetivo de ayudar a la toma de decisiones de la gerencia.

El director financiero debe de ser un gran planificador, y siempre poner el foco en lo que pasará en el futuro jugando con diferentes escenarios, para ayudar a tomar las mejores decisiones.

Desde Scentia Alliance, ponemos al servicio de la pyme un equipo de profesionales expertos de forma externalizada que puede ayudarte en tu planificación y direccion financiera ¡Contacta con nosotros y cuéntanos tu caso!

‘Alquila’ un equipo directivo para tu empresa: Interim Management

La modalidad de Interim Management sigue siendo bastante desconocida para muchas pymes y directivos, pero hoy es más relevante que nunca para solucionar los grandes desafíos presentes en la empresa.

En nuestro post anterior sobre el Directivo del Siglo XXI calificábamos al entorno actual como V.I.C.A (Volátil, Incierto, Cambiante, y Ambiguo). En este entorno, la contratación de un equipo de expertos es de gran ayuda para el empresario. Con un coste más competitivo se puede abordar la ejecución de la estrategia de la empresa:

  • El equipo de Interim Management se incorpora al lado del empresario durante un tiempo determinado para aportar su experiencia y gestionar una necesidad puntual de la empresa: Estrategia, Comercial, Producción, Financiera, Organización RRHH, etc.
  • También se puede hacer responsable de la dirección de un departamento con los ajustes necesarios a implantar y formar al equipo hasta su consecución.
  • La ventaja principal del Interim Management es que tiene una visión externa y objetiva de los retos y problemas de la empresa , sin implicación emocional ni personal. Esto permite una neutralidad que, sobre todo en las empresas familiares, puede ser clave para la consecución de los objetivos marcados.
  • Los recursos del Interim Management permiten acceder a los problemas que la empresa no está preparada para resolver, pues son cuestiones que normalmente ni el empresario ni su equipo directivo han experimentado.
  • El Interim Management se basa en la evaluación de la empresa y un análisis detallado de su situación para poder emitir un diagnóstico, detectar aquellas necesidades y problemas (que incluso el empresario haya pasado por alto) y proponer un plan de medidas a ejecutar.
  • La duración del “alquiler” del Interim Management será la consecución del proyecto, y por tanto su coste es variable para la empresa: no aumentamos su estructura fija. La forma de contratación se realiza mediante contrato mercantil donde se especifica los hitos a producir y los objetivos a conseguir.

En una empresa, y muy especialmente en una empresa familiar, resulta difícil tomar situaciones en situaciones delicadas, debido a las emociones especiales que se tiene hacia la empresa y su historia. Esto, muchas veces, impide ver de forma racional en qué estamos fallando, y cuáles son los potenciales que tenemos como empresa.

Por eso, la figura del Interim Management es de gran ayuda para aportar conocimiento y experiencia, y plasmar de forma neutral los actuales problemas de una empresa y la forma de abordarlos.

Muchas veces, nuestros proyectos de Interim Management suelen ser en empresas familiares que pretenden asegurar un cambio generacional que permita la continuidad sostenible de la empresa:

  • Procesos de Cambio y de transformación
  • Procesos de adaptación
  • Profesionalización organizativa
  • Realización de diagnóstico objetivo y neutral
  • Propuesta e implantación proyecto de continuidad
  • Gestión del traspaso generacional
  • Seguimiento continuo de la evolución del cambio:
    • Protocolo Familiar
    • Consejo de Familia
    • Consejos de administración

En Scentia Alliance podemos ayudarte a hacer frente a todas estas situaciones. ¡Contacta con nosotros y cuéntanos tu caso!

Caso de éxito en la implantación del presupuesto en una empresa

En esta ocasión, te queremos trasladar nuestra experiencia ayudando a una empresa a crecer y tener éxito, mediante la implantación del presupuesto como herramienta de gestión y control.

Nuestro cliente tenía claro su negocio, y también que para crecer y tener éxito necesitaba de la ayuda de profesionales en aquellas áreas que no eran su fuerte.

Después a hacer un análisis profundo de la situación de su empresa, estaba claro que podíamos ayudar en muchas cosas. Era un diamante en bruto. Él tenía un gran potencial para crecer como directivo y líder, y su empresa para crecer en ventas y beneficios. Es importante que un Director Financiero evalúe al empresario, y que pronto asuma sus valores para así poder ayudarle mucho mejor, y así lo hicimos.

El empresario en cuestión, era un hombre hecho a sí mismo, pero tenía de manera innata la capacidad de la escucha activa y de una mente abierta para aprender. Nos pusimos manos a la obra y empezamos a ordenar su administración, su cash management (pagos, cobros, existencias), etc.

Cuando le hablamos de elaborar un presupuesto y utilizarlo como herramienta de control, le pareció muy apropiado y empezamos a trabajar. Dejamos claro que ese presupuesto deberíamos de confeccionarlo no sólo entre él y nosotros, si no que era esencial que todo su equipo interviniera.

Le explicamos que era algo básico para que la herramienta funcionase mejor, y así empezar a alinear a su gente en la estrategia de la empresa. No concebimos una dirección financiera si no está absolutamente ligada con la estrategia de la empresa.

Los pasos que dimos fueron:

  1. Definimos el presupuesto de las inversiones a realizar para el año próximo. Él tenía claro una serie de máquinas que iba a necesitar para el próximo ejercicio, pero antes estuvimos hablando con los demás directivos de la empresa, para tener su punto de vista.
    Cuando ya se habló con todos, plasmamos en un borrador las inversiones para el siguiente ejercicio.
  2. Presupuesto de ventas. Hablamos con el director comercial. En este caso la empresa sólo tenía un comercial y el gerente. Una de sus tareas de alta rentabilidad era vender (como es normal en una pyme). Nos dijo que tal como veía al mercado, a la competencia, los precios de nuestros productos, etc, creía se podía crecer una media del 10/15%. El gerente, más optimista, estableció el objetivo de ventas o de crecimiento en el 15%.
    Es lógico que cuando se hace unas previsiones de ventas, se haga por meses, lo que viendo los últimos 3 años, mediante un simple Excel hacemos proyecciones de ventas con la tendencia de esos 3 últimos años. Suelen dar unas cifras bastante aproximadas.
    Como es lógico, ese crecimiento iba acompañado de las inversiones que ya hicimos en nuestro listado.
  3. Presupuesto de nuestro Margen Bruto (MB). Es importante que tengamos y tratemos de hilar muy fino al respecto de nuestro MB. En este concepto hay que tratar de ser conservador y realista. Después de un debate conjunto con el gerente, el comercial, y el responsable de compras, llegamos a un acuerdo al respecto del Margen Bruto.
  4. Presupuesto de gastos. Aquí hay que tener claro las grandes partidas en cada empresa, y, por supuesto, una de ellas es el personal de la empresa. Tuvimos una reunión con la responsable de personal, y teniendo en cuenta el crecimiento de la empresa determinamos la necesidad de contratar a un nuevo operario de fábrica, y además de presupuestar una partida de incentivos, ya que la empresa iba a aplicar incentivos por productividad. También evaluamos un aumento para algunas personas, y con todo esto se presupuestó los gastos de personal.
    El resto de gastos de la empresa se consensuaron, sobre todo, con el responsable de compras, ya que siempre hay que tener en cuenta un incremento por el IPC.
    Aquí hicimos un análisis muy detallado de cada partida de gastos. Es muy importante que tanto el responsable de compras como el gerente se involucren en detallar estos gastos. Posteriormente, durante el año, utilizaremos esto para tratar de no gastar más de lo que ahora estamos aprobando. Esto es muy útil y da unos ahorros muy significativos a largo plazo. Hicimos lo mismo para lo gastos financieros.

Al final, una vez hecho este presupuesto, se realizó una reunión con todos los responsables para comentar lo que se ha presupuestado, con el objetivo de conseguir que estén concienciados y alineados con la estrategia (el presupuesto forma parte de la estrategia a corto plazo de la empresa plasmadas en números).

El seguimiento mes a mes de este presupuesto es lo que hará que esta herramienta sea útil para el control y gestión de tu empresa.

Desde Scentia Alliance, ponemos al servicio de la pyme un equipo de profesionales expertos de forma externalizada que puede ayudarte a preparar los presupuestos de tu empresa y a gestionar tu estructura financiera ¡Contacta con nosotros y cuéntanos tu caso!

¿Necesito un Asesor Financiero?

Esta semana os traemos un artículo de nuestro socio Enrique Albiach (parte de nuestra Área Financiera). ¡Esperamos que te sea útil!

Debo de reconocer que desde bien jovencito siempre me han atraído las finanzasEn la España de los 80 ese mundo siempre parecía oculto y reservado para una pequeña élite. Y lo que más me llamaba la atención en esa época eran las series de moda y películas estadounidenses donde podíamos ver a familias con su abogado, para la defensa de sus derechos ante los tribunales y, por supuesto, para salir airoso de algunos líos. En España, ¿quién tenía un abogado en la familia, a no ser el que el que enviaba a su hijo/a a estudiar derecho?.

Y para todo lo que tenía que ver con el ahorro para los estudios de los chicos, préstamos para la compra de la vivienda familiar, deudas, gestión del patrimonio, también aparecía el Asesor Financiero de Cabecera. En España, en aquellos años, la mayoría pensábamos que esa figura sólo existía en la familias de alta alcurnia. ¿Un asesor financiero para cada familia? ¡Eso sólo podía ocurrir en América!

Pues bien, el mundo se moderniza, y ahora ya tenemos aquí lo que nos parecía raro o elitista en EEUU. Hoy todo el mundo tiene abogado, o lo tiene muy a mano. El mundo del ahorro y las finanzas en general se ha complicado, pero también se ha hecho mucho más accesible gracias a la tecnología. Aun así, todavía estamos a años luz en cuanto a educación financiera. Muy pocos tienen, o simplemente conocen, a un Asesor Financiero.

Si dispusieran de uno te facilitaría las cosas en casa. ¿Y cómo? Paso a decírtelo.

  • Nos realizaría un análisis de necesidades, donde descubriríamos cuánto nos gastamos, en qué lo gastamos, y si tenemos capacidad de ahorro (o por qué no la tenemos).
  • Nos hará plantearnos unos objetivos a corto, medio y largo plazo. Todos sabemos que hay muchas cosas que están ahí, pero que no abordamos hasta última hora: los estudios de nuestros hijos, cambio de vehículo, formación extraescolar (idiomas), jubilación, enfermedad, accidentes y fallecimiento.
  • Dependiendo de nuestra capacidad de ahorro, capitales y patrimonio, nos planteará para cada objetivo y para cada horizonte temporal el producto financiero o seguro más apropiado para su consecución, y sobre todo, para evitar disgustos.
  • Además, tendrá en cuenta tanto la rentabilidad financiera (lo que nos genere nuestra inversión) como la rentabilidad fiscal (no podemos olvidar a Hacienda en todos los escenarios de nuestra vida)

Hoy todos tenemos médico de cabecera, que cuida de nuestra salud. Todos disponemos de abogado, que cuida de nuestros derechos y los defiende. Pero ¿quién cuida de nuestros ahorros y patrimonio?

Si necesitas un Asesor Financiero, en Scentia Alliance lo tienes a tu disposición. Contacta con nosotros y comencemos a trabajar.

Este es un artículo escrito por Enrique Albiach, Asesor Financiero y socio de Scentia Alliance.

Patrocinamos el nuevo programa de Gestiona Radio, ‘Somos Así’

Nos alegra anunciar que desde Scentia Alliance patrocinamos el nuevo programa de Gestiona Radio Valencia, «Somos Así», presentado por Serezade Enguídanos y Rafa Comín.

«Somos Así» es un programa de radio «after-work» con entrevistas, música, y una sección de economía donde queremos desarrollar una actividad divulgadora sobre emprendimiento y empresa.

El programa se emite los Miércoles de 19h a 20h en Gestiona Radio Valencia, y en nuestra sección trataremos de resolver las dudas más frecuentes sobre creación de empresas, fiscalidad y legalidad de autónomos, marketing y ventas, gestión de equipos, pacto de socios, y en general todo lo que conlleva emprender un nuevo proyecto.

«Somos Así» se estrenó este pasado 5 de Septiembre, con una entrevista a Enrique Arce (escritor y actor especialmente conocido por su papel en la exitosa serie «La Casa de Papel») en la que presentó su primera novela, «La grandeza de las cosas sin nombre», y donde, posteriormente, presentamos nuestros planes para esta sección del programa.

Aquí puedes oir el podcast del programa completo:

Y aquí un video con nuestra primera intervención:

La Ley de Segunda Oportunidad funciona

Como estuvimos contándote en este blog, tras la publicación en el BOE de la conocida como Ley de Segunda Oportunidad, se abrió un periodo de cierto escepticismo sobre si los mecanismos que aportaba la ley podían tener impacto real sobre la situación de autónomos y empresarios.

A día de hoy, tras tres años en funcionamiento, empieza a verse como una solución real para empresarios de pequeño tampaño, y especialmente para personas particulares, que por circunstancias de sobreendeudamiento o bien por negocios fracasados tienen una nueva posibilidad de eliminar las deudas contraídas.

Actualmente, desde Scentia Alliance estamos gestionando distintos procesos de mediación concursal y su derivación en concursos consecutivos. Hemos conseguido, tras una detallada elaboración y análisis, llevar a éxito un concurso consecutivo de persona física, tramitado en el Juzgado de Instrucción 3 de Gandia (Valencia).

La situación de la que partíamos era una de deudas derivadas de avales y fianzas de una empresa que entró en concurso de acreedores y se liquidó, derivando en esta persona física la responsabilidad de pago por su condición de avalista. El resultado ha sido la exoneración de los pasivos insatisfechos del concursado por importe superior a los 600.000 euros.

Por lo tanto, creemos que la Ley de segunda oportunidad es una realidad, aunque sigue siendo a herramienta judicial desconocida para la mayoría de ciudadanos que se encuentran en situaciones de sobreendeudamiento.

Para que nos hagamos una idea, se estima que hay una población en España de más de 2 millones de personas que tienen deudas y se encuentran en morosidad, y de ahí podemos extrapolar a una población superior a los 100 mil potenciales beneficiarios de esta Ley en la Comunidad Valenciana. A pesar de esto, en el primer trimestre del 2018 sólo se han presentado a nivel nacional 391 concursos de personas físicas sin actividad empresarial, y 100 concursos de personas físicas con actividad empresarial.

Desde Scentia Alliance podemos ayudarte a solucionar tu situación de deuda gracias a estos mecanismos. ¡Contacta con nosotros y cuéntanos tu caso!

¿Asesoría o Consultoría?

Aunque muchas veces consideramos que es lo mismo debido a que ambas actividades tienen bastante en común, Asesoría y Consultoría son tareas distintas con objetivos distintos, y cubren problemáticas distintas dentro de tu empresa. Es importante tener clara la diferencia entre las dos, y saber a cual acudir para solucionar qué problemas en tu empresa. Y para ayudarte a tenerlo claro, hemos escrito este post.

Cuando surge una necesidad en la empresa que necesite ayuda en su negocio, la primera duda suele ser: ¿Acudo a una asesoría o a una Consultoría?

En principio, la Asesoría es la más cercana a la empresa o al autónomo. Suministra información sobre la a actividad que desarrolla el cliente en relación a la legalidad y su cumplimiento, sea fiscal, contable, laboral y normalización local.

Pero ¿está preparada la Asesoría para analizar la situación financiera de la empresa, gestionar y planificar la tesoría, la gestión de las ventas, o de los recursos humanos? Todas estas capacidades quedan lejos de su alcance, y es aquí donde entra en juego la Consultoría.

En la consultoría se trabaja enfocándose en objetivos y en la consecución de resultados. Se procede a «hurgar» dentro del potencial de la empresa y dibujar nuevas oportunidades, y planificar e implementar los cambios necesarios en la organización necesarios para lograr alcanzar dichos objetivos.

Aunque la Asesoría también sirve para detectar problemas y errores que surgen en la actividad de la empresa, la Consultoría es quien se ofrece a resolver esas necesidades desde dentro de la empresa, ejecutando sus servicios y actividades previamente establecidos en un plan de actuación consensuado con el empresario. Tener un plan significa trabajar con un calendario de trabajo, de implementación, y de obtención de los resultados necesarios.

Para ello si es necesario, se puede llegar hasta a modificar la organización de la empresa, sus procesos, su gestión. Y sobre todo, la mayoría de proyectos de consultoría pasan por fortalecer y formar al equipo humano actual de la empresa en aras de estos resultados.

Por otro lado, también se confunde muchas veces las labores de Auditoría con las de Consultoría. Aunque la Auditoría también se enfoca en descubrir errores o problemas en la empresa, este descubrimiento siempre surge de la revisión de los procedimientos planteados y de lo obtenido en el pasado por la empresa.

La misión del auditor es verificar, recoger evidencias y certificar que se cumple con la legislación vigente, normativa o requisitos necesarios. Por esto resulta muy importante detectar las posibles amenazas para la viabilidad futura del negocio, que es de lo que se encarga la Consultoría.

En Scentia Alliance conformamos un equipo de profesionales multidisciplinar con sobrada experiencia en ambos campos (Asesoría y Consultoría), con una metodología propia fruto de nuestras experiencias en la empresa a lo largo de más de 15 años, que aseguran resultados para las necesidades de su empresa. ¡Llámanos y empecemos a trabajar en tu caso!

La mediación empresarial como alternativa para resolver conflictos en tu empresa

Si perteneces como nosotros al mundo de la PYME, micropyme, o cualquier empresa en general, sabrás que desgraciadamente es inevitable que surjan conflictos internos en nuestra empresa o conflictos con nuestros proveedores, clientes, o administraciones públicas.

¿Qué es lo que hacemos en esos casos? En la cultura de nuestra sociedad civil y mercantil, la negociación es casi lo único que nos viene a la cabeza. Es decir, que ambas partes dialoguen directamente intentando resolver la situación. Desgraciadamente, en la mayoría de las ocasiones, nos encontramos demasiado implicados en el conflicto, y la mayoría de negociaciones acaba fracasando y derivando en una disputa judicial, lo cual significa altos costes, tiempo, esfuerzo, desgaste, y en general, una narrativa de Ganador-Perdedor. No olvidemos que una negociación es exitosa cuando ambas partes ganan, no cuando una gana y otra pierde.


Es en estos casos cuando es muy beneficiosa la figura del Mediador: un profesional independiente, imparcial, y externo al conflicto. El mediador empresarial ayuda a ambas partes a definir el problema, comprender los intereses de cada uno, e intentar lograr un acuerdo satisfactorio para las partes. Es decir, lograr que una negociación exitosa en la que ambas partes ganan.

La mediación empresarial que ofrecemos en Scentia Alliance se basa en la figura del Economista como profesional eficaz y razonable en la administración de los bienes de la empresa; responsable en la generación de riqueza para la colectividad que integra la empresa; y metódico en la aplicación de la ciencia de la economía y sus instrumentos técnicos para satisfacer las necesidades del entorno de la empresa. Los mediadores profesiones que integran Scentia Alliance están bajo la tutela de la Institución de Mediación Empresarial del Colegio de Economistas de Valencia.

En Scentia Alliance te ofreceremos un análisis previo del conflicto en donde determinamos:

  • La necesidad de resolución rápida o duradera
  • Cuestiones sobre el resultado del proceso y su coste
  • Confidencialidad
  • Impacto en la estrategia de la compañía
  • El impacto del resultado en las relaciones comerciales o departamentales con la otra parte.
  • Evaluación de los costes arbitrales judiciales frente a la opción de la mediación.

Nosotros diseñamos el protocolo y estructura del proceso de la mediación empresarial con el compromiso y acuerdo de las partes. Es un procedimiento voluntario de las partes, un proceso facilitador de acuerdos positivos.

Llámanos y cuéntanos tu caso, y comencemos a trabajar en un resultado que dé beneficios para todos.